近日，甘肅證監(jiān)局公布了兩則行政監(jiān)管措施決定書，劍指華龍期貨資管業(yè)務違規(guī)。值得注意的是，近年來華龍期貨資管業(yè)務的發(fā)展狀況一直較差，還曾因資管計劃暴雷致當年業(yè)績虧損，合規(guī)方面丞待加強。

華龍期貨及三名高管遭監(jiān)管點名

甘肅證監(jiān)局公開的決定書顯示，經(jīng)查,華龍期貨在2021年開展華龍期貨-洮利10號單一資產(chǎn)管理計劃時,未能遵守審慎經(jīng)營原則,未制定科學合理的債券資產(chǎn)管理業(yè)務投資決策和風險管理制度,業(yè)務開展過程中,合規(guī)風控缺失,違反了《證券期貨經(jīng)營機構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務管理辦法》(證監(jiān)會令第151號)第三條的相關規(guī)定。

因此根據(jù)《證券期貨經(jīng)營機構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務管理辦法》(證監(jiān)會令第151號)第七十八條規(guī)定,甘肅證監(jiān)局決定對華龍期貨采取責令改正的監(jiān)督管理措施。并要求其應當引以為戒,采取有效措施完善內(nèi)部管理,提升合規(guī)風控水平,自收到監(jiān)管措施決定之日起3個月內(nèi)完成整改并提交書面報告。

同時，作為華龍期貨股份有限公司上述違規(guī)問題的主要責任人,華龍期貨董事長陳義軍、首席風險官高明遠、副總經(jīng)理田軍三人也被出具警示函。要求三人應當忠實、勤勉履行職責,采取有效措施,完善內(nèi)部制度與管理,提升合規(guī)風控水平。

公開資料顯示，華龍期貨成立于1992年11月，是中國首批成立的期貨公司之一，也是甘肅目前唯一一家期貨公司。現(xiàn)注冊資本金5億元，經(jīng)營范圍包括期貨經(jīng)紀業(yè)務、資產(chǎn)管理業(yè)務和投資咨詢業(yè)務。

上半年資管業(yè)務收入為0 此前3年收入連年大降

事實上，近年來隨著央行資管新規(guī)進一步落地，期貨資產(chǎn)管理業(yè)務在去通道的過程中取得了較大進展，主動管理能力不斷提高，規(guī)模增長迅速。中基協(xié)最新數(shù)據(jù)顯示，截至今年10月底，期貨公司及其資管子公司私募資管業(yè)務規(guī)模3275.12億元，較9月底增加100.59億元。

不過從近兩年華龍期貨的資管業(yè)務收入來看，其顯然未跟上行業(yè)腳步。數(shù)據(jù)顯示，華龍期貨旗下共設立過資管計劃29只，目前正在運作的資管計劃共有10只。但據(jù)華龍期貨上半年年報顯示，上述10只存續(xù)的資管計劃2021年上半年卻并未給其帶來任何收入，資管業(yè)務收入為0。

拉長來看，過去三年間，華龍期貨的資管業(yè)務收入也在不停的下滑。2018年~2020年三年間，華龍期貨分別實現(xiàn)資產(chǎn)管理業(yè)務收入802.06萬元、530.01萬元、149.28萬元；同比分別下滑31.08%、33.92%和71.83%。對于資管業(yè)務收入下滑的原因，華龍期貨在2018年的年報中表示，主要原因是2018年資管新規(guī)的出臺，對資管業(yè)務的監(jiān)管更加嚴格，公司為盡量降低風險水平，開展資管業(yè)務時更加謹慎，規(guī)模較去年有所縮小。2020年年報中其解釋到，資管業(yè)務仍處于對前期存續(xù)風險的化解階段，本年未開展新的業(yè)務。不過從本次處罰來看，華龍期貨對前期存續(xù)風險的化解收效甚微。

曾因資管計劃暴雷致當年業(yè)績虧損

與資管業(yè)務下滑相對的，華龍期貨近三年來的凈利潤也在持續(xù)大幅下滑。數(shù)據(jù)顯示，2018年~2020年三年間，華龍期貨分別實現(xiàn)凈利潤1945.09萬元、-3353.44萬元和-1799.34萬元，同比分別增長-39.07%、-272.41%和46.34%。

而在其虧損最為嚴重的2019年，其理由中赫然出現(xiàn)了資管業(yè)務。華龍期貨在2019年年報中表示，下降的主要原因為計提信用減值損失8195.75萬元，導致該年度利潤總額較上年同期大幅下降。而信用減值損失則是因其對融資業(yè)務計提信用減值損失6124.05 萬元，資管產(chǎn)品金惠21-5計提信用減值損失2071.70 萬元所致。

據(jù)了解，2017年11月，華龍期貨納入合并范圍的“華龍金惠-21-5 號資產(chǎn)管理計劃”向富控互動借款4670萬元，但最終因富控互動公司違約，截止2021年6月30日，華龍期貨仍在基于可獲得信息計提合理的減值準備。