近日披露完畢的上市銀行2021年半年報顯示，截至2021年6月末，上市銀行信貸資產質量基本穩定，六家國有大行的不良貸款率均有所下降，多家股份制商業銀行的不良貸款率也呈下降趨勢，不良貸款的反彈勢頭已得到初步遏制。

日前召開的中央財經委員會第十次會議強調，要堅持底線思維，增強系統觀念，遵循市場化法治化原則，統籌做好重大金融風險防范化解工作。對于在我國金融系統中占據主體地位的銀行業來說，由于全球新冠肺炎疫情仍在持續演變，外部環境更趨復雜嚴峻，國內經濟恢復仍然不穩固、不均衡，如何應對不良貸款集中反彈已成為重要議題。

對此，多位上市銀行負責人表示，接下來，一方面將持續“排危化險”，加大對重點領域的風險防控力度，密切關注地方隱性債務、房地產、高污染高耗能產業等;另一方面將加快“處置清淤”，不斷提升風險資產的經營能力，拓寬風險資產處置渠道。

不良貸款率微降

在經過了2020年全年以及2021年一季度大力處置不良貸款后，盡管不良貸款余額“有升有降”，但多家上市銀行的不良貸款率均已下降，且關注類貸款等前瞻性指標也呈現向好趨勢。

具體來看，六家國有大行的不良貸款率均下降。截至2021年6月末，中國工商銀行、中國農業銀行、中國銀行、中國建設銀行、交通銀行、中國郵儲銀行的不良貸款率分別為1.54%、1.50%、1.30%、1.53%、1.60%、0.83%，較2020年末下降0.04個百分點、0.07個百分點、0.16個百分點、0.03個百分點、0.07個百分點、0.05個百分點。但是，受部分行業企業恢復基礎不穩固影響，六大行中除了中行，其余五家銀行的不良貸款余額均有微升。

此外，多家股份制商業銀行的不良貸款率也出現了下降。截至2021年6月末，招商銀行、中信銀行、興業銀行的不良貸款率分別為1.01%、1.50%、1.15%，較上年末下降0.06個百分點、0.14個百分點、0.1個百分點。

從不良貸款的行業分布看，主要集中在制造業、租賃和商務服務業、批發零售業;從地域分布看，主要集中在西部、環渤海和中部地區。此外，受海外部分國家、地區疫情反復影響，部分上市銀行的境外資產質量承壓，截至2021年6月末境外不良貸款余額、不良貸款率均較上年末略有上升。“境外新發生的不良貸款主要集中在房地產、航空等受疫情持續影響比較大的行業，但總體來看風險可控。”中國銀行風險總監劉堅東說。

前瞻性指標穩中向好

盡管不良貸款余額略有上升，但多家上市銀行的前瞻性風險指標均呈現“穩中向好”趨勢：一是關注類貸款占比有所下降，二是撥備覆蓋率有所上升，風險抵補能力進一步增強。

所謂關注類貸款，是指雖然借款人有能力償還貸款本金和利息，但存在一些可能影響還款的不利因素，如果惡化下去，關注類貸款將變成不良貸款。因此，該指標通常被視為判斷銀行信貸風險的重要先行指標。

從國有大行的情況看，截至2021年6月末，工行關注類貸款余額為3853.57億元，較上年末減少265.43億元，占比1.93%，下降0.28個百分點;農行關注類貸款余額2596.58億元，較上年減少446.77億元，占比1.57%，下降0.44個百分點;郵儲銀行關注類貸款余額298.46億元，較上年末減少7.20億元，占比0.48%，下降0.06個百分點。

“我們有效遏制住了2020年疫情發生以來不良貸款率反彈的勢頭。”工行副行長王景武說，該行關注類貸款余額、關注類貸款占比均有所下降，同時，逾期貸款與不良貸款的剪刀差創歷史新低，連續5個季度保持為負。

關注類貸款指標向好為上市銀行下半年的貸款質量管理減輕了壓力，撥備覆蓋率上升則直接為下半年的風險抵御能力增加了籌碼。

所謂撥備，是指銀行為可能發生的貸款損失而提前準備的資金，撥備覆蓋率是判斷銀行風險抵補能力的重要指標。以撥備覆蓋率189.37%為例，這意味著銀行已經為可能發生的1元錢貸款損失提前準備了1.89元作為抵補。

從已披露的半年報來看，上市銀行未雨綢繆，積極、充分應對可能出現的不良貸款集中反彈趨勢，撥備覆蓋率普遍上升。

截至2021年6月末，工行、農行、中行、建行、交行、郵儲銀行的撥備覆蓋率分別為191.97%、274.53%、184.26%、222.39%、149.29%、421.33%，較上年末提高11.29個百分點、13.89個百分點、6.42個百分點、8.80個百分點、5.42個百分點、13.27個百分點。

多管齊下固本強基

針對下一步可能出現的風險以及應對措施，多家上市銀行負責人表示，雖然內外部形勢依然嚴峻復雜，但中國經濟長期向好的基本面沒有變，企業的經營狀況也在逐步改善，預計接下來的信貸資產質量將企穩改善。

“下半年需要重點關注以下三個重點風險領域。”農行行長張青松說，一是低端制造業、批發零售業等傳統高風險領域企業;二是隨著“延期還本付息”政策逐步退出，部分發展前景差、財務表現弱的延期還本付息企業;三是經濟轉型背景下部分低效微利、負擔過重的大中型企業，層級較低的政府融資平臺，以及傳統能源行業和房地產行業。

張青松表示，針對以上問題，農行一直積極穩妥推進風險化解工作，接下來將積極落實國家的有關要求，前瞻性做好風險研判，強化風險跟蹤監測，分類施策管控風險，及時調整分類形態。

招聯金融首席研究員董希淼認為，當前我國銀行業風險隱患的根源有三，分別是房地產市場、地方政府債務、影子銀行，接下來，各家銀行要持續加強對以上領域的跟蹤分析和預警預測，完善風險防控的基礎制度和應急預案，不斷提升風險管控能力，做到盡早發現、及時處理、盡快復原。

“工行已構建了全面風險管理體系，按照‘主動防、智能控、全面管’的風險治理路徑，調結構、促化解、優處置多管齊下。”王景武說。

一是持續推進固本強基。“工行堅持在發展中解決風險管控的基礎問題，按照國家政策導向和市場實際需求，加大對宏觀政策支持的重點行業、國家戰略發展的重點區域、有良好市場前景的重點客戶的信貸支持，不斷優化信貸結構和布局。”王景武說。

二是持續加強排危化險。加大重點領域風險防控力度，密切關注地方隱性債務、房地產、高污染高耗能產業等重點領域風險，強化對隱性風險客戶、重點大戶的前瞻性風險識別與防范。

三是持續加快“處置清淤”。不斷提升風險資產的經營能力，加強風險資產的精細化管理，優化處置結構，提高不良資產現金清收比例。2021年上半年，工行已累計處置不良貸款844億元，進一步消化存量風險的同時也為穩定資產質量提供了重要保障。